Od dzisiaj do 21 października można zapisywać się w publicznej ofercie obligacji PCC Rokita. Oferta opiewa na zaledwie 15 mln zł, co oznacza, że jest to jedna z najmniejszych ofert obligacji z jaką wychodzi przez spółkę chemiczną. PCC Rokita zdecydowała się podnieść oprocentowanie do 5,5%. Wykupi obligacje serii GA nastąpi po 7 lata od daty ich przydziału.
Spółka planuje wprowadzić również obligacje do obrotu. Do tej pory na rynku Catalyst notowanych jest 12 serii papierów dłużnych, a ich oprocentowanie wynosi 5%. Po kilku latach zdecydowano się na podwyższenie oprocentowania do 5,5%.
Ostatnią emisję przeprowadzono w kwietniu, kiedy oferowano obligacje korporacyjne. Termin spłaty przypada na kwiecień 2016 roku.
Zobacz także: PCC Rokita rozpoczyna emisję nowych obligacji. Zapisy potrwają do 25 kwietnia
Obligacje PCC Rokita serii GA – warunki emisji
PCC Rokita podczas trwającej publicznej emisji obligacji wyemituje 150 tys. sztuk obligacji serii GA o wartości nominalnej 100 zł każda. Ich oprocentowanie wynosi 5,5% i przez okres trwania zapisów będzie stałe. Odsetki będą wypłacane w okresach co 3 miesiące. Tym samym pierwsza wypłata nastąpi w styczniu 2020 r. Same obligacje będą notowane i zostaną wprowadzone na rynek Catalyst. Wykup nastąpi w terminie 7 lat od przydziału, czyli w październiku 2026 r. Spółka zastrzega sobie prawo do wcześniejszego wykupu obligacji.
- Na dzień zatwierdzenia Prospektu Podstawowego Emitent nie precyzuje sposobu wykorzystania wpływów z poszczególnych emisji Obligacji. Uzyskane środki mogą zostać przeznaczone na finansowanie ogólnych potrzeb korporacyjnych, których podstawowym celem jest osiągnięcie zysku, lub inne konkretne cele, w tym: spłatę zadłużenia z tytułu kredytów, pożyczek lub z tytułu wykupu poprzednio wyemitowanych obligacji – napisano w VII Programie Emisji Obligacji PCC Rokita.
Parametry emisji obligacji PCC Rokita serii GA
| Oprocentowanie | 5,50% |
|---|---|
| Okres odsetkowy | 3 miesiące |
| Termin wykupu | 7 lat |
| Data zapadalności | Październik 2026 r. |
| Liczba oferowanych obligacji | 150 tysięcy |
| Cena emisyjna | 100,00 zł |
| Notowania | Catalyst |
Zapisy na obligacje PCC Rokita serii GA przyjmuje Dom Maklerski BDM S.A.
Podwyższenie kuponu do 5,5%
Spółka chemiczna zdecydowała się na podwyższenie oprocentowania pierwszy raz od 2014 roku. Wartość tej oferty jest niższa w porównaniu do wcześniejszych emisji, wynosi 15 mln zł. Jak podkreśla Michał Sadrak ostatni raz tak niska wartość emisji miała miejsce w 2011 roku.
- To rynek rozstrzygnie, czy Rokita zareagował odpowiednio podnosząc kupon o 0,5 pkt proc. względem poprzednich 12 emisji. Na ten moment wydaje się, że zaakceptowanie przez spółkę kosztów odsetkowych wyższych o 0,5 mln zł w perspektywie całego życia emisji to niewiele, jak na próbę utrzymania się przy siedmioletnim okresie spłaty. Zresztą i sama spółka można nie być przekonana, że to wystarczy, jeśli zdecydowała się obciąć wartość emisji do najniższego poziomu od ośmiu lat (tylko pierwsza emisja Rokity z 2011 r. warta była 15 mln zł) – komentuje Michał Sadrak z obligacje.pl.
Warto dodać, że w ostatnim czasie wyraźnie wzrosła inflacja. Inflacja CPI w Polsce osiągnęła poziom 2,8% i jest na najwyższym poziomie od lat. Notowania akcji PCC Rokita w tym roku znajdują się pod presją. Wyniki finansowe spółki pogorszyły się ze względu na rosnące ceny energii, pogorszenie sytuacji na rynkach alkaliów i poliuretynów na których działa spółka oraz wzrost kosztów podatkowych.
Harmonogram emisji obligacji grupy PCC Rokita
| Rozpoczęcie oferty | 8 października 2019 r. |
|---|---|
| Zakończenie oferty | 21 października 2019 r. |
| Przydział obligacji | 22 października 2019 r. |
| Pierwsza data płatności odsetek | Styczeń 2020 r. |
| Data wykupu | Październik 2026 r. |
| Planowane pierwsze notowanie | Listopad 2019 r. |
| Notowania | Catalyst |
